Shipment and retailers exert themselves to encourage sales. Meanwhile, parents are generous with money, bartering for kids’ delight. 

However, we notice some latent pain. Bestsellers are in outdated concept and flood in Southern China hinders production and negative effect of high CPI upon toy consumption has gradually emerged. All in all, various uncertainty increases, which arousing our prudence at the second half of the year. 

Holiday market prepared for outburst
Since Children’s Day this year coincides with the weekend, it’s a first choice for many families to shop in stores, markedly driving up consumption in toys.

It is known that, during a 2-day peak for Children’s Day market (May 30 and June 1), toys had been sold well in Beijing, Shanghai, Guangzhou, Nanjing, Guilin, Nantong and many other cities, cleaning off previous slack pace. Especially on June 1, lots of debarments stores registered new daily sales re cord. For instance, Shanghai Jiuguang Department Store increased its sales by 60 percent against the same period of last year and Shanghai The First Yaohan sold exceeding 600,000 yuan of toys.

Nantong-based Chaofan Industrial Trading Co deals with products of Auldey, Barbie, Bandai and Tomy, distributing toys to over 50 department stores and supermarkets in Nantong, Taizhou, Yangzhou and other cities. Cao Yinyao, general manger of the company told TOY INDUSTRY that, this year’s toy retails is better than wholesales. As early as Spring Festival, the whole market began to see a new round of sales, though it sees a long warming-up time. Particularly, when the long holiday during Labor Day had been adjusted, stores received less concentrated consumption, which were greatly affected, resulting in a moderate sales in 5-1. It might have accumulated enough energy before it can burst out for the new holiday—all selling places had striking feedback at the Children’s Day. In that day, Chaofan sold about 50,000 yuan of toys in certain boutique in Nantong, refreshing its record. 

Zhu Hong, manager of Nanjing-based Xingxing Kids’ Article Co. Ltd also commented that, the company had satisfying sales on June 1, gaining a rise of 30 percent against the same period of last year. Some products supported by commercials sold extremely well, such as second version of KeyBots, Power Rangers, Treasure Gaust, etc. additional, regular items like R/C cars and brain-training toys went well also. However, Zhu believed that, higher price for new arrivals after May should be one of the reasons for greater sales value. 

Wang with Shanghai Dasheng Trading told TOY INDUSTRY that, with several promotion events, his company had successfully propelled sales during Children’s Day. Sales in Beijing, Shanghai, Chengdu and some other cities had geared up. Some DIY sets launched recently had seen a growth of 52.4 percent. 

Expecting of new idea
Though news of victory keeps pouring in, when we go further, we are regret that, most of the highlights in market are old faces. We fail to find any surprise. 

Bellwether of domestic industry, Auldey can be considered a dominator with its powerful influence of brand, strong promotion events and related TV series and anime. Its peg top line has become bestsellers national wide. 

Cao Fan, executive of Nantong Chaofan Industrial and Trading Co. commented that, though Auldey’s peg-tops had been rolled out for a long time, upgrading versions and related TV series have successfully maintained its popularity throughout the country. New items are available in different themes, coming with reasonable price. 

Xiong, business manager of Intex Toys (Shanghai) told TOY INDUSTRY that, 4 In A Row and Magnetic Chess have always seen good market among the brand. It is known that, 4 In A Row is one of the classic bestsellers, which is a kind of brain-training game chess. In addition, puzzles with anime and comic characters as well as peg tops also sell well in Shanghai. 

Consumers should had been strongly motivated in shopping in Children’s Day, but it is a pity that, there is no eye-catching item this year, said Wu Jiaye, supervisor for stationery and toy department of Shanghai The First Yaohan. Generally, market sales is made up by peg tops of Auldey, anime licensed items of Lingdong Cartoon and R/C helicopter of Silverlit. Girls’ toys are even in a slack side. 

Uncertainty urge future prudence
Li Wei of kids’ department of Guilin Weixiaotang, interpreted this year’s market into “bewilderment”. Though his store appeared to see flourishing sales in Children’s Day, he could not find something solid foundation. Sichuan earthquake has greatly impacted China in various aspects, including consumption custom and psychology. He believed that it would lead to a sluggish market for toy sales more or less., though there is no marked sign so far. Moreover, continual heavy rain attacks east of Southwestern China, South China and Jiangnan regions. Exceeding 20 provinces suffer from floods, affecting tens of million of people and bringing great loss to economy. So far as Guilin is concerned, there is obvious negative affect on local market. Meanwhile, he also worried about the production in Dongguan and Shenzhen, where attacked by floods as well. 

Zhu Hong forecasted a moderate market in coming days. “global toy retailers like Toys R Us are expending in domestic China and terminal channel for toys is experiencing a change. Toy vendors are encountering greater pressures. When TRU opened in Nanjing, Xingxing lowered its price for some products so as to enhance its competitiveness.” 

At present, the company is planning to open branch stores, including sales of toys, kids’ apparel and infant articles, or even service of repairing toys, added Zhu. 

In addition, there is common worry on CPI that remaining in high level, for it explains the higher inflation of China and unstable factors in economy. There would be risk that CBC might take measures for monetary and financial restraint. Finally it would results in unclear economic prospect. After all, toy is not necessity for life, which will possibly be abandoned by consumers when economy becomes unstable. 

Culture, the leader
Yang Shangjin, general manger of Dongguan-based Degree Toy Science and Technology Ltd. held that, lack of key culture was the reason for slack season in the first half of the year. To put it in details, no anime that produced for toys existed to attract consumers and no redeveloped blockbuster appeared like last year’s Transformers. If there is no improvement in the second half, Yang was afraid that the gloomy days would continue. 

Wu Jiaye agreed with the leadership of culture. “there is close relationship between anime culture and toy. Lots of companies are making effort on this direction, injecting more elements of ‘idea’ and ‘culture’. ” evidently, a product would sell better if it has animation and commercials support. Wu expected that, a loco can be found in the second half of 2008, which could pull the market forwards. 

When Olympic Games approaching, related merchandise with mascot character would bring in a new round for consumption. Impelling the market with sport event is also the expectation for industry.